Департамент финансовых инструментов предлагает своим клиентам усовершенствованную стратегию по выведению предприятия на рынок прямых заимствований, выработанную с учетом нашего опыта проведения подобных операций.
Мы гарантируем высокий профессиональный уровень предоставляемых нами услуг, полную конфиденциальность полученной информации и использование её исключительно в интересах Заказчика.
Как финансовый инструмент облигации занимают промежуточное положение между акциями и векселями, что обуславливает большую гибкость при их использовании для операций на рынке прямых заимствований.
Необходимость государственной регистрации и связанная с этим процедура аудита обеспечивает надежность облигаций. А отсутствие у держателей облигаций права на участие в управлении эмитентов и свобода обращения бумаг, в том числе и возможность приема в оплату продукции, делают облигации еще более привлекательным инструментом.
В отличие от банковского кредита эмитент облигаций может самостоятельно определять основные параметры своих заимствований и непосредственным образом участвовать в управлении их размерами и сроками, ориентируясь исключительно на рыночную ситуацию и справедливую цену заимствования, формируемую только спросом, а не соображениями кредитора о собственной прибыли. Таким образом, заёмщик формирует своего рода публичную кредитную историю, подготавливая рынок к расширению спектра своих долговых инструментов по длине и объему, ориентируясь на привлечение инвесторов всех типов.
Необходимо отметить и то, что эмитент имеет право осуществлять целевые выпуски облигационных займов, предназначенные для увеличения уставного капитала путем конвертирования при определённых условиях облигаций в акции.
Дополнительным преимуществом облигационного займа является возможность привлечения ресурсов без залога, а также отсрочка уплаты НДС до непосредственной отгрузки товара и увеличение этого срока при предоставлении товарного кредита под залог облигаций.